經(jīng)濟(jì)導(dǎo)報(bào)記者 戚晨
4月10日，山東省私募股權(quán)投資基金業(yè)協(xié)會(huì)（以下簡(jiǎn)稱“協(xié)會(huì)”）在濟(jì)南發(fā)布了《山東省私募投資基金行業(yè)發(fā)展報(bào)告（2023）》（以下簡(jiǎn)稱《報(bào)告》），《報(bào)告》發(fā)布了山東2023年以來私募行業(yè)發(fā)展的相關(guān)數(shù)據(jù)。
協(xié)會(huì)會(huì)長(zhǎng)李文峰在致辭中表示，作為直接融資體系的有機(jī)組成部分和經(jīng)濟(jì)發(fā)展的先導(dǎo)性參考指標(biāo)，私募投資基金發(fā)揮了價(jià)值發(fā)現(xiàn)與資本賦能的功能，在促進(jìn)創(chuàng)新資本形成、服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)、支持科技創(chuàng)新、培育壯大資本市場(chǎng)、促進(jìn)產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)等方面的作用日益凸顯。
以有“形”數(shù)字見證發(fā)展
不難發(fā)現(xiàn)，金融“活水”源源不斷匯集于山東，創(chuàng)投風(fēng)投資本加速集聚，使其成為創(chuàng)投風(fēng)投新高地。
《報(bào)告》顯示，2023年山東在中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)（以下簡(jiǎn)稱“中基協(xié)”）登記的存續(xù)私募基金管理人768家，與上年同期的826家相比，凈減少58家，同比下降7.02%，降幅低于全國(guó)平均水平，占全國(guó)的比例為3.55%，所占比重提高0.06個(gè)百分點(diǎn)，在全國(guó)排名第6位；管理基金數(shù)量達(dá)4028只，與上年同期的3710只相比，凈增加318只，同比增長(zhǎng)8.57%，增速高于全國(guó)平均水平，占全國(guó)的比例為2.63%，所占比重提高0.07個(gè)百分點(diǎn)，在全國(guó)排名第8位；管理基金規(guī)模為3686.23億元，與上年同期的3616.08億元相比，凈增加70.15億元，同比增長(zhǎng)1.94%，增速高于全國(guó)平均水平，占全國(guó)的比例為1.81%，在全國(guó)所占比重提高0.03個(gè)百分點(diǎn)，在全國(guó)排名第7位。全職從業(yè)人員達(dá)6740人，同比增長(zhǎng)0.46%，其中，取得基金從業(yè)資格的員工達(dá)5805人，同比增長(zhǎng)0.52%。
濟(jì)南市財(cái)政投資基金控股集團(tuán)有限公司黨委書記、董事長(zhǎng)、總經(jīng)理張彬彬介紹，2023年，山東私募基金管理人管理基金數(shù)量和管理基金規(guī)模逆市增加，且增速高于全國(guó)平均水平，從業(yè)人員數(shù)量持續(xù)增長(zhǎng)，展現(xiàn)出山東省私募投資基金行業(yè)具有基礎(chǔ)穩(wěn)、韌性強(qiáng)、潛力大的特點(diǎn)及優(yōu)勢(shì)。
金融“活水”解城市發(fā)展之“渴”
近日，青島市委金融辦會(huì)同人民銀行青島市分行、金融監(jiān)管總局青島監(jiān)管局、青島證監(jiān)局主辦的2024年金企對(duì)接“春雨行動(dòng)”啟動(dòng)儀式在青島舉行，會(huì)議現(xiàn)場(chǎng)發(fā)布了《青島市2024年金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)“春雨行動(dòng)”實(shí)施方案》，還發(fā)布了13297個(gè)重點(diǎn)融資項(xiàng)目，首批摸排融資需求達(dá)2545.97億元，涉及卡奧斯新城、青島動(dòng)投中電科產(chǎn)業(yè)園等多個(gè)重大項(xiàng)目，以及智能制造裝備、先進(jìn)高分子及金屬材料等多個(gè)先進(jìn)領(lǐng)域。
青島的這場(chǎng)“金融春雨”來得恰逢其時(shí)，以更加細(xì)化、量化的精度和準(zhǔn)度，解城市高質(zhì)量發(fā)展之“渴”。
上述《報(bào)告》顯示，2023年山東省存續(xù)私募基金管理人達(dá)768家，其中濟(jì)南市有193家、青島市有375家，兩地合計(jì)占全省總量的73.96%，其余14市僅占全省總量的26.04%；山東省私募基金管理人在管基金數(shù)量達(dá)4028只，其中濟(jì)南市有765只、青島市有2484只，兩地合計(jì)占全省總量的80.66%，其余14市僅占全省總量的19.34%；山東省私募基金管理人在管基金規(guī)模為3686.23億元，其中濟(jì)南市1168.64億元、青島市1910.94億元，兩地合計(jì)占全省總量的83.54%。
協(xié)會(huì)副會(huì)長(zhǎng)、山東省財(cái)金資本管理有限公司董事長(zhǎng)崔鵬，對(duì)2023年度山東省私募投資基金登記備案各市分布數(shù)據(jù)進(jìn)行了發(fā)布解讀。他介紹，在山東省16市中，濟(jì)南市、青島市在管理人數(shù)量、管理基金數(shù)量、管理基金規(guī)模等方面占主導(dǎo)地位，其余14市占比較小，但具有較強(qiáng)的發(fā)展?jié)摿ΑＩ綎|各市私募投資基金地域分布同樣主要聚集在濟(jì)南和青島，其他14市雖占比較小，但對(duì)促進(jìn)當(dāng)?shù)乜萍紕?chuàng)新、產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)等發(fā)揮著重要作用。
新備案私募基金聚焦新方向
“我們將聯(lián)合區(qū)屬企業(yè)和社會(huì)資本，組建首期不低于10億元的產(chǎn)業(yè)發(fā)展母基金，通過‘母基金+項(xiàng)目直投’，專門服務(wù)優(yōu)質(zhì)項(xiàng)目招商落地和重點(diǎn)企業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)。”煙臺(tái)黃渤海新區(qū)財(cái)政金融局相關(guān)負(fù)責(zé)人說。
不只有母基金，還有規(guī)模更大的基金聯(lián)盟。黃渤海新區(qū)與光大控股、深投控、中信醫(yī)療、土地資本等多家投資機(jī)構(gòu)探討共同成立子基金，將首期產(chǎn)業(yè)母基金規(guī)模放大到50億元，通過組建子基金集群，加大重大戰(zhàn)略項(xiàng)目投資，提供及時(shí)高效的資金保障。
資金只有精準(zhǔn)投放才能發(fā)揮最大效用。近年來，多元股權(quán)投資體系聚焦黃渤海新區(qū)產(chǎn)業(yè)發(fā)展方向，重點(diǎn)投向“高端化工及新材料、汽車及新能源、新一代信息技術(shù)、高端裝備制造、生物醫(yī)藥”五大主導(dǎo)產(chǎn)業(yè)和“新型儲(chǔ)能、特色半導(dǎo)體”兩大戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)。
《報(bào)告》顯示，2023年注冊(cè)地在山東轄區(qū)（不含青島）的私募基金管理人在中基協(xié)新備案的私募基金規(guī)模為64.86億元，單支基金平均備案規(guī)模為1720.42萬元，與去年同期的1385.89萬元相比，同比增長(zhǎng)24.14%。全國(guó)私募基金在山東省投資主要分布在青島、濟(jì)南、煙臺(tái)等地，總體呈現(xiàn)穩(wěn)健發(fā)展態(tài)勢(shì)。
協(xié)會(huì)輪值會(huì)長(zhǎng)、山東藍(lán)色經(jīng)濟(jì)產(chǎn)業(yè)基金管理有限公司總裁姜省路認(rèn)為，私募基金在投項(xiàng)目數(shù)量、在投企業(yè)數(shù)量和在投本金是衡量行業(yè)投資情況和服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)能力的三項(xiàng)關(guān)鍵指標(biāo)。除濟(jì)南、青島、煙臺(tái)三地外，威海、菏澤、淄博三地在投項(xiàng)目數(shù)量增長(zhǎng)較快，濰坊、淄博、濟(jì)寧三地在投企業(yè)數(shù)量增長(zhǎng)較快，濟(jì)寧、德州、臨沂三地在投本金增長(zhǎng)較快。
“投早、投小、投科技”精準(zhǔn)服務(wù)
以風(fēng)險(xiǎn)投資、私募股權(quán)投資為代表的私募股權(quán)及創(chuàng)業(yè)投資基金，是推動(dòng)我國(guó)創(chuàng)新型企業(yè)持續(xù)成長(zhǎng)的關(guān)鍵力量。
值得注意的是，近年來，山東省私募股權(quán)創(chuàng)投基金持續(xù)發(fā)揮專業(yè)優(yōu)勢(shì)和資本賦能功能，支持了一批科技型、創(chuàng)新型企業(yè)加速成長(zhǎng)，凸顯了私募股權(quán)創(chuàng)投基金在支持科技創(chuàng)新方面的重要作用。數(shù)據(jù)顯示，2019年以來，注冊(cè)地在山東省的A股IPO企業(yè)數(shù)量為112家。其中，92家企業(yè)在A股上市前獲得PE/VC支持，投資滲透率為82.14%。
同時(shí)，《報(bào)告》指出，近年來，私募股權(quán)創(chuàng)投基金進(jìn)入退出高峰期，退出端整體規(guī)模雖然呈增長(zhǎng)趨勢(shì)，但仍顯不足，通過上市方式實(shí)現(xiàn)退出的項(xiàng)目數(shù)量和金額收縮明顯。2023年，山東省新增18家A股IPO上市公司，同比下降14.29%，其中，有16家企業(yè)在上市前獲得PE/VC支持，投資滲透率為88.89%，所屬行業(yè)主要集中于生產(chǎn)制造、化學(xué)工業(yè)等領(lǐng)域，地域分布主要集中于濟(jì)南、煙臺(tái)等地。
“如果資本市場(chǎng)沒有得到真正發(fā)展，實(shí)體經(jīng)濟(jì)也很難得到真正創(chuàng)新。”協(xié)會(huì)輪值會(huì)長(zhǎng)馮壯志在接受經(jīng)濟(jì)導(dǎo)報(bào)記者采訪時(shí)表示，私募股權(quán)基金已成為我國(guó)多層次資本市場(chǎng)體系的重要組成部分，尤其是私募股權(quán)投資、創(chuàng)業(yè)投資，在推動(dòng)創(chuàng)新型民營(yíng)企業(yè)發(fā)展中起到了重要的“催化”作用，積極支持重點(diǎn)科技創(chuàng)新領(lǐng)域和國(guó)家戰(zhàn)略。
2019年以來，在鼓勵(lì)“投早、投小、投科技”的政策引導(dǎo)下，山東省私募股權(quán)創(chuàng)投基金發(fā)揮專業(yè)優(yōu)勢(shì)和資本賦能功能，高效、精準(zhǔn)服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展，支持了天岳先進(jìn)、榮昌生物等一批科技型、創(chuàng)新型企業(yè)加速成長(zhǎng)，助力企業(yè)登陸資本市場(chǎng)，廣泛分布于創(chuàng)業(yè)板、上交所主板、科創(chuàng)板等，其中創(chuàng)業(yè)板36家、上交所主板24家、科創(chuàng)板21家、北交所20家、深交所主板11家。科創(chuàng)板、北交所投資滲透率較高，凸顯了私募股權(quán)創(chuàng)投基金在支持科技創(chuàng)新方面的重要作用。
在馮壯志看來，加快發(fā)展新質(zhì)生產(chǎn)力離不開資本市場(chǎng)的支持，建立健全相關(guān)支持政策和服務(wù)體系至關(guān)重要，協(xié)會(huì)要引導(dǎo)行業(yè)向“質(zhì)”邁進(jìn)，持續(xù)優(yōu)化服務(wù)，為新質(zhì)生產(chǎn)力發(fā)展“蓄勢(shì)賦能”。
